?　　

一名工人站在群康公司生產基地的廠房門前。目前，群康因為給其他企業擔保導致自己資金鏈斷裂，已停產四個月。齊魯晚報記者王鴻光攝

　　為其他企業擔保貸款，但被擔保的企業到期無法償還債務，濟南群康集團受此牽連，資金鏈斷裂，供應本地市場的冷飲生產線也停產了。記者采訪了解到，將群康集團拖垮的擔保貸款可以說是企業融資的雙刃劍。企業之間互相擔保雖然可以節省融資成本，但一旦一家企業出現經營危機，就會將擔保鏈上的企業都牽連進來。為了消減企業擔保引發的金融風險，我省也在鼓勵發展專門的融資擔保機構并引入保險公司參與貸款業務。

　　齊魯晚報記者張頔

　　為分散貸款風險

　　各地形成互保圈

　　“最近幾年，銀行的日子不如以前好過，光是持續攀升的不良貸款率就讓人頭疼。所以貸款給企業時，我們也是想盡辦法來降低風險。”在省城一家國有銀行負責企業貸款業務的劉照介紹，在投放貸款之前，除了對企業的經營現狀、前景進行詳盡的調查外，引入擔保方也能有效分散風險。

　　由地方金融辦審批成立的融資性擔保公司，就承擔了貸款擔保的功能。它們同銀行一樣，要對貸款企業的經營情況有充分的了解，一旦企業無法如期償還貸款，擔保公司就要承擔還款責任。在與銀行的合作中，擔保公司收取融資額1%到3%的擔保費用，出現違約就得承擔100%的風險。

　　“銀行有惜貸的情況，擔保公司也是挑客戶的，對于摸不清底細的企業，就不會提供擔保業務。”劉照說，為了獲得銀行貸款，這樣的企業就會找其他企業來提供擔保，以企業聯保的形式獲取貸款，這樣還能省去擔保公司收取的費用。往往銀行也會參與推薦，讓幾家企業給一家企業擔保，假如這幾家企業也需要貸款的話，其他企業就反過來再給它做等額的擔保。這樣慢慢就會在當地形成一個互保圈，涉及的企業也越來越多。

　　對于銀行來說，企業之間互保有效避免了不良貸款的發生———一家企業因經營不善貸款逾期，總還能找到其他經營良好的企業來還款。在2008年國際金融危機之后，聯保貸款成了銀行突破抵押物限制、解決中小企業融資難的重要嘗試。但自從近兩年鋼貿不良貸款暴露之后，銀行發現，聯保非但不能起到分散風險的作用，而且還讓一些好的企業被壞的企業拖垮，反而通過擔保企業鏈條，放大了風險。

　　一家企業倒下

　　引發連環危機

　　“要想讓別的企業給自己做擔保，肯定是一個圈子里的，要么是同一地區，要么是同一行業，這就讓不良貸款的風險很容易被傳遞和放大。”劉照說，2012年以來，長三角地區的商業銀行不良貸款占比、聯保互保貸款占企業總體融資比例均保持在較高水平，特別是在鋼貿、建材等行業。“山東的情況還好，只是在個別地市出現過互保引發的企業危機。”

　　在山東西部一家機械配件廠負責財務工作的馬和云，2年前也經歷過一場如同群康集團的擔保危機。“當時我們本地的5家企業，一起在銀行做了聯保聯貸業務，一開始還是有好處的，因為有了互相之間的擔保，300萬以下的貸款很容易就能通過銀行審批。”馬和云說，之后一家企業因為經營出現了問題，貸款還不上了，自己的企業要為其承擔將近80萬元的還款。“像我們這種年營業額在千萬左右的企業，平時賬戶里的現金并不多，這80萬往銀行一交，直接影響了一筆進貨款。”馬和云反思道，雖然參與互保的這5家企業在同一地區，老板之間也都熟悉，但別人的經營狀況到底怎樣，互保的企業也沒有那么了解。“簽約互保時往往只想到了自己貸款會更容易，有點忽視了擔保要負的責任。”

　　“因為擔保額并不是很大，當時咬咬牙也就挺過去了，但互保的企業出了問題，除了替它還貸款外，以后自己想再貸款也難了。”馬和云說，如果擔保圈的企業出了問題，那么該地區的其他銀行在放貸時會更加審慎，“銀行會想你貸款是否為了替別的企業還貸，而不是發展生產”。

　　我省已著手解決

　　擔保圈危機問題

　　當2014年年底長三角的擔保圈企業發生金融危機時，銀監會曾向各家銀行下發過通知，要求企業對外擔保的限額原則上不得超過其凈資產，除農戶擔保貸款外，每家企業的擔保客戶不得超過5戶。記者從省金融辦了解到，聯保聯貸業務主體是小企業，通常單筆貸款在200萬-1000萬元之間，且該模式并非商業銀行小微企業貸款的主流模式。從監管層面來說，聯保聯貸業務并不違規，但有可能放大區域金融風險。我省近期也印發了《促進融資擔保行業加快發展的意見》（以下簡稱《意見》），意在發展專業的融資擔保公司，來替代企業之間的擔保。

　　《意見》提出，力爭到2016年年底前，每個設區市至少發展1家資本金10億以上的融資擔保機構；2017年年底前，每個縣(市、區)至少發展1家資本金3億以上的融資擔保機構。“銀行放貸需要規避風險，但企業之間互保有時又把風險帶給了其他企業。解決這個問題的一個思路是，引入保險公司這樣更具有化解風險能力的金融機構參與到企業融資中來。”省金融辦相關負責人介紹，在融資難、擔保難背景下，可以借助保險業務規避風險的優勢特點，開展小額貸款保證保險。這一險種的意義在于，當被保險人(借款人)不能按貸款合同約定期限償還所欠貸款時，由保險公司承擔償還責任。

　　據了解，該業務已在全省多市推開，模式上也因地制宜。比如，泰安市建立財政、貸款銀行與保險機構風險共擔機制，按20%、20%、60%的比例分攤貸款本息損失風險。濟寧市、德州市建立了貸款銀行與保險機構風險共擔機制，按30%、70%的比例分攤貸款本金損失風險。泰安市與德州市實行賠付率150%封頂機制，即年度賠付金額超過實收保費的150%以上部分由銀行自行承擔。